Децентрализованные финансы (DeFi) захватили умы и сердца криптовалютных сообществ в последние несколько месяцев. DeFi предоставляет совершенно новую и понятную площадку для автоматизации финансовых примитивов, подобных кредитованию или маркетингу, без необходимости в посредниках.
Эра симбиоза DeFi и AI
Ончейн-ориентированный характер протоколов DeFi создает беспрецедентный на рынке капитала след знаний. Эти знания могут быть использованы моделями машинного интеллекта для лучшего восприятия и получения прибыли от работы с протоколами DeFi.
В настоящее время такая степень интеллекта DeFi используется в основном как часть сторонних целей, напоминающих ботов для арбитража или методы получения прибыли. По мере развития DeFi интеллект должен переходить от стороннего программного обеспечения к основным функциям протоколов DeFi.
Проще говоря, в то время как нынешняя эра протоколов DeFi представила нам беспрецедентные возможности программирования и автоматизации, следующая волна будет иметь дело с интеллектом как с основной функциональностью. Мы находимся на пороге умного периода DeFi.
Программа потребляет мир, а искусственный интеллект AI) потребляет программу. Многие программы в мире переписываются, и ИИ становится первоклассным гражданином. Подобно базам данных или API-интерфейсам, ИИ превращается в базовый конструктивный блок для целей современного программного обеспечения. Корпоративные и клиентские цели во многих доменах стали разумными по своей природе, как и инфраструктура, на которой они работают. DeFi склонен претерпевать идентичную трансформацию.
Краеугольным камнем первой эры прибыльных протоколов DeFi была автоматизация денежных примитивов, напоминающих кредитование или создание рынка, в виде программируемых интерфейсов. Такая степень программируемости и автоматизации начала раздвигать границы инноваций, создавая машины, напоминающие срочные кредиты, автоматических маркет-мейкеров (AMM) или сетевое страхование, о которых даже не мечтали на различных рынках капитала.
Сочетание этих двух действий кажется неизбежным и может открыть новый уровень инноваций в DeFi.
- Умный AMM
Как следует из названия, нынешняя эра AMM, похожих на UniSwap, Balancer или PancakeSwap, сосредоточена на автоматизации. На высоком уровне AMM-торговцы создали всевозможные хорошие методы, начиная от сомнительных передовых механизмов, и заканчивая чрезвычайно интеллектуальными арбитражами. Что, если эта разведка инноваций может быть включена в состав базовых AMM?
Давайте подумаем о новой эре AMM, которые изменяют балансы, в первую очередь на основе оракулов, используют методы прогнозирования для прогнозирования связи между совершенно разными объектами собственности. Один из этих умных AMM будет обучаться на элементах, напоминающих исторические рыночные характеристики поведения в данном наборе пулов ликвидности, чтобы выяснить, как распределение активов должным образом отображает текущие рыночные обстоятельства. Помимо множества преимуществ, умные AMM могут помочь сократить экстремальные диапазоны арбитража, с которыми мы сталкиваемся в нынешнюю эпоху AMM.
- Умное кредитование DeFi
Кредитование в протоколах DeFi — это еще одна область, в которой интеллектуальные возможности часто используются в качестве первоклассного конструктивного блока. Такие товары, как срочные ссуды, уже подтвердили шансы DeFi разрешить кредитование модных товаров, которые не подходят для обычной рыночной автоматизации. Нынешняя эра кредитных протоколов, напоминающих Maker, Aave или Compound, по большей части основывается в основном на моде обеспечения и, тем не менее, игнорирует многие различные элементы, которые могут обеспечить сильную динамику между заемщиком и кредитором.
Поскольку кредитование DeFi развивается, мы всегда должны рассчитывать на интеллект протоколов кредитования, чтобы развиваться вместе с ним. Мы можем просто представить себе протоколы кредитования DeFi, которые могут выдавать не только диапазоны обеспечения, но и элементы, напоминающие историческое прошлое ликвидации, взаимодействие с различными протоколами кредитования и модели транзакций для разработки умного и количественного профиля должников и кредиторов. Примите во внимание эту разработку как умную систему кредитоспособности для протоколов DeFi.
- Умное страховое покрытие
Страховое покрытие превращается в давний элемент экосистемы DeFi. Платформы, похожие на Nexus Mutual, обеспечивают определенную степень стабильности в DeFi, давая хорошие контракты на совершенно разных платформах. Однако нынешняя мода на страховое покрытие в первую очередь основана на особенностях конкретных платформ DeFi, которые в прошлом мало или совсем не использовали искусственный интеллект.
В мире, в котором взаимодействие с протоколами DeFi совершенно очевидно, эти знания можно использовать для создания более разумных моделей страхового покрытия. Давайте подумаем о манекене, с помощью которого страховое покрытие конкретных хороших контрактов или адресов зависит от умной тенденции, использующей количественные элементы DeFi. Например, из-за разнообразия ликвидаций в протоколах кредитования, по которым был обнаружен хороший контракт, или видов пулов, определенных адресами, предоставляемых ликвидность. Эти элементы могут дать действительно продуманный профиль конкретных адресов, которые вполне могут быть включены в модель децентрализованного страхового покрытия.
Интеллект DeFi не будет обязательным
Известная цитата Виллиана Гибсона «Долгосрочная перспектива уже здесь, она просто не очень равномерно распределена», определенно применима к функции интеллекта в последующей эре протоколов DeFi. Поначалу концепция умных протоколов DeFi может показаться разновидностью концепций «AI для Х» (добавьте свой любимый период времени: набор персонала, бухгалтерский учет, CRM и т. д.), который пытается внедрить ИИ в любую значительную разработку программного обеспечения, доступного на рынке. Тем не менее, правда о сфере финансовых технологий в целом и DeFi в частности, рисуют совершенно иной образ.
Интеллект не будет сложным требованием ключевого элемента следующего раздела протоколов DeFi. Функционально DeFi пытается автоматизировать и избавиться от основных вмешательств и влияний денежных компаний. В то же время быстрая эволюция прикладных наук, изучающих автоматизацию, делает эти традиционные компании на рынках капитала очень умными.
Примите во внимание растущий диапазон машинного интеллекта, демонстрируемый роботами-консультантами, такими как Betterment, живыми менеджерами, такими как Two Sigma, и даже брокерскими компаниями, такими как Interactive Brokers. Конкуренция с такой степенью интеллекта требует большего, чем просто автоматизация и программируемость. Это требует интеллекта.
Автоматизация будет иметь фундаментальное значение для роста DeFi. Наиболее логичным следующим нововведением в пространстве станет внедрение искусственного интеллекта (ИИ).
Считающийся одной из самых разрушительных технологий, только в одном традиционном банковском деле, ИИ может повысить полезность сервисов DeFi, предоставляя следующие возможности:
- Более умные оракулы
Сервисы Oracle могут не только сообщать о состоянии реального мира (обычно о цене актива X), но и делать краткосрочные прогнозы относительно этого. Изучая рыночные модели, транзакции и наборы данных о сборах, оракул может предупреждать пользователей о надвигающемся периоде высокой волатильности, который может привести к неполной сборке и ликвидации.
- Оптимизация сетевых комиссий
Комиссия за Ethereum недавно достигла уровня выше 400 Gwei, в результате чего пользователи платят сотни долларов за взаимодействие с токенами смарт-контрактами. Не желая платить такие комиссии, интеллектуальный агент ИИ может выполнять транзакции только тогда, когда он чувствует затишье на рынке комиссионных.
- Максимизация доходности
ИИ могут реализовывать сложные стратегии, которые увеличивают доходность и адаптируются к быстро меняющимся условиям в DeFi. Перераспределение ликвидности можно дополнительно автоматизировать с помощью более сложных подходов, применяемых и изменяемых в режиме реального времени на основе тысяч точек данных. Это будет полезно для выявления цен, может снизить волатильность и упростить управление рисками.
- Лимитные заявки
Возможность установить определенный ценовой диапазон, в котором исполняется ордер, по-прежнему является прерогативой централизованных бирж. Смарт-контракты, управляемые агентами ИИ, могут обеспечить эту и более сложные функции в автоматизированных маркет-мейкерах, таких как Uniswap и Paraswap.
- Оценка пользователей
Банковский сектор в настоящее время трансформируется с помощью технологии искусственного интеллекта, которая позволяет быстрее и эффективнее профилировать риски пользователей. Не слишком нарушая конфиденциальность пользователей, ту же технологию можно было бы применить в децентрализованных приложениях, чтобы обеспечить более сложные уровни клиентов и более продвинутые механизмы стимулирования. По крайней мере, пользователь может получить доступ к более высокой доходности от своей ликвидности или других эксклюзивных функций продукта / услуги.
- Снижение риска
Производные продукты под управлением ИИ, которыми обмениваются в инфраструктуре блокчейн, уже изучаются. Цель состоит в том, чтобы значительно улучшить инвестиционные продукты и ликвидность на одноранговых финансовых рынках. Дополнительным преимуществом является улучшенное снижение рисков.
- Автоматизированное хеджирование
Предоставление ликвидности волатильным крипто-активам на децентрализованных биржах и в децентрализованных приложениях для управления портфелем порой приводит к потерям. ИИ может снизить риски, оценивая их, и соответственно хеджируя на других рынках.
Подводя итог
Бешеная эволюция DeFi вместе с массовым внедрением прикладных наук машинного обучения прокладывают путь в направлении умных протоколов DeFi. Эта новая эра полученных протоколов DeFi не позволяет автоматизировать исключительно денежные примитивы децентрализованным методом, но будет разумно развивать их поведение, прежде всего, в зависимости от рыночных условий и использования.
DeFi — одно из самых революционных ноу-хау в модели финтехе. Машинное обучение и прикладные науки искусственного интеллекта стали ключевым фактором любой моделируемой программной системы. Сочетание этих двух действий кажется неизбежным и может открыть совершенно новый уровень инноваций в DeFi, который положит начало новой эры децентрализованных и умных финансовых компаний.
